31일 기획재정부의 기금운용평가보고서를 보면 주택도시기금은 자산운용부문 총평에서 '양호' 등급을 받아 지난해 '보통'에서 개선됐다.
중장기자산 수익률이 개선됐고 자산운용 집행 등 비계량지표 평가도 좋았다.
그러나 투자 다변화를 평가하는 운용상품 집중도 항목에서는 '미흡'을 받아 작년 '보통' 등급에서 하락했다.
주택도시기금의 지난해 여유자금 40조1천568억원 중 97.5%를 중장기자산으로 운용했는데 채권에 투자된 자금 비중이 76.7%로 가장 컸다.
보고서는 주택도시기금이 해외 및 대체투자를 늘리며 점진적으로 투자 다각화를 하고 있으나 다른 기금들보다 속도가 느리다고 지적했다.
국토부 관계자는 "대체투자는 30년 정도 길게 보고 투자하지만 주택도시기금의 경우 사업성 기금으로 주거복지 수요가 발생할 때 써야 하므로 5년 이상 운용하기가 어렵다"고 말했다.
기금은 연간 대체투자비율 목표치를 지난해 3.8%에서 올해는 4.5%로 높여 잡았다.
여유자금의 2.4% 수준인 단기자산은 모두 현금성 자산으로 운용했는데 수익률이 1.47%에 불과해 '아주 미흡' 등급을 받았다.
보고서는 주택도시기금이 부동산 시장에 전문성을 갖고 있고 여유자금 규모가 크다며 주택도시기금의 부동산 대체투자 사례가 다른 기금의 벤치마크가 될 수 있다고 봤다.
이어 채권보다 부동산 대체자산에 대한 투자를 늘리면 수익률을 높이는 데 도움이 될 것이라고 조언했다.
국토부는 올해 업무계획에서 주택도시기금 여유자금을 상장 리츠(REITs·부동산투자회사)에 더 투자하겠다고 밝혔다.
이 관계자는 "대체투자 목표상 최대 5천억원을 신규투자할 수 있다. 신규 상장 리츠에 투자하는 것이 가장 좋을 것"이라며 "시장 상황을 보고 있다"고 말했다.
hjlee2@yna.co.kr
(끝)
이효지 기자
hjlee2@yna.co.kr